亿咖通科技扩大全球化布局，通过“并购”实现在美上市！

作者|王一平

编辑|王新

来源|汽车预言家

5月26日晚间，吉利控股集团战略投资的Ecarx Holdings Inc宣布，与美国特殊目的收购公司公司Cova Acquisition Corp(以下简称Cova)签署合并协议。随后将在纳斯达克上市，股票代码为“ECX”，交易预计在今年第四季度完成。

相关资料显示，合并后新公司的预计股权价值约为38.2亿美元。根据相关协议，交易所得款项将用于易卡通科技未来的战略发展，包括产品及技术研发、战略投资及市场拓展。

易卡通科技赴美上市并不奇怪。毕竟这个消息早在去年就出来了。作为吉利集团的战略投资公司，易卡通科技在美国上市也将开放国际资本，加速其全球化发展。但在成功上市的背后，它为什么选择M&A上市呢？上市的意义是什么？

|你为什么选择通过并购上市？

易卡通科技在美国成功上市的特点是通过并购实现了非同寻常的“借壳”。

具体来说，与易卡通科技合并的公司是特殊目的收购公司，其本质是一个现金空壳公司，也就是说公司只有现金，没有产业和资产。这类公司的目的是利用IPO募集的资金在一级市场收购优质标的，实现企业快速上市。

基于特殊目的收购公司的特殊性，易卡通科技以并购方式赴美上市更加便利，尤其是手续相对简单，周期短，能够快速顺利地达到上市融资的目的。数据显示，2021年美股上市公司数量首次突破1000家，其中特殊目的收购公司数量高达613家，总募资额达1624亿美元，占比过半。

资料显示，在此次M&A交易中，易卡通的股权价值为34亿美元，其中包括COVA以信托形式持有的3亿美元现金。同时还获得了浙江吉利控股集团、美国自动驾驶汽车激光雷达技术公司Luminar Technologies Inc、莲花科技公司共计4500万美元的投资。

如果没有COVA的股东赎回，易卡通科技的现有股东预计将拥有新公司约89%的股份。目前，COVA和易卡通科技的控股股东已同意实施6个月的锁定期。

从股权分布来看，易卡通科技拥有绝对的主导权。虽然交易完成后，COVA将加入易卡通科技董事会，并任命独立董事。而COVA作为一家资本公司，无论是技术还是产品实力都没有，其最大的目的只是为了获得一定的利益，这意味着在未来的发展中，新公司很大程度上会维持易卡通科技原有的发展模式。

|在美国上市，拓展全球市场

对于很多中国科技企业来说，在纳斯达克上市是一个不错的选择。一方面，在美国纳斯达克上市的条件比中国a股宽松很多。另一方面，因为是在美国，企业会自带全球地位，对公司未来发展大有裨益。同时，国外的估值相对高于国内，在一定股权下可以获得更高的融资。

相比之下，在美国上市的真正目的是拓展全球市场。

易卡通科技首席执行官沈此前指出，该公司在成立之初就制定了走出去的路线。如果不走向全球，就很难把公司做大做强。众所周知，海外上市是加快国际化布局的重要途径之一。在此基础上，赴美上市是易卡通科技发展不可或缺的一步。

在相关分析师看来，上市……美国不仅拓宽了融资市场，还能以较低的成本实现快速融资，从国际资本市场吸收投资，以补充企业的R&D和运营费用。同时得到了资本的认可，可以利用国际化平台整合国际资源，提升在国际市场的品牌影响力。

在易卡通的相关规划中，美国和COVA合并后，将借助新股东扩大业务边界。据了解，COVA是一家注册于2020年底的公司，也是Luminar等美国汽车科技公司早期投资的参与者。其目标公司一般专注于人工智能、自动化和数据科学。从这个角度来看，COVA也将在一定程度上帮助易卡通的业务发展。

|易卡通的国际化布局

易卡通科技作为一家汽车智能科技公司，主营业务聚焦于车载芯片、智能驾驶舱、智能驾驶、高精地图、大数据、车联网云平台等核心技术产品。随着近几年的快速发展，也在逐步深化国际化布局。

从2020年底开始，易卡通科技通过融资和技术两大路径加速国际化布局。融资方面，易卡通科技已完成三轮融资，投资方包括吉利汽车、百度、海纳亚洲创业投资基金、中国国有资本创业投资基金、长江经济驱动网络产业基金等。总融资额约6.5亿美元，最新融资估值超过150亿人民币。

在技术领域，2020年12月，易卡通科技在瑞典哥德堡成立了欧洲总部和产品研发中心，这也成为易卡通科技国际化进程中的重要一步。2021年2月，易卡通科技与伟世通、高通展开战略合作，共同开发广泛适用于全球市场的智能驾驶舱解决方案。同年4月，易卡通科技与沃尔沃成立合资公司，研发全球适用的新一代车载智能操作系统。

截至目前，易卡通科技拥有12家OEM客户和8家全球一级供应商客户，包括吉利、沃尔沃、奔驰、路特斯等。，其产品已安装在全球320万辆汽车上。同时，在财务数据方面，易卡通科技2021年实现营收4.36亿美元。整体来看，易卡通科技国际化发展的成果逐渐显现。

作者|王一平

编辑|王新

来源|汽车预言家

5月26日晚间，吉利控股集团战略投资的Ecarx Holdings Inc宣布，与美国特殊目的收购公司公司Cova Acquisition Corp(以下简称Cova)签署合并协议。随后将在纳斯达克上市，股票代码为“ECX”，交易预计在今年第四季度完成。

相关资料显示，合并后新公司的预计股权价值约为38.2亿美元。根据相关协议，交易所得款项将用于易卡通科技未来的战略发展，包括产品及技术研发、战略投资及市场拓展。

易卡通科技赴美上市并不奇怪。毕竟这个消息早在去年就出来了。作为吉利集团的战略投资公司，易卡通科技在美国上市也将开放国际资本，加速其全球化发展。但在成功上市的背后，它为什么选择M&A上市呢？上市的意义是什么？

|你为什么选择通过并购上市？

易卡通科技在美国成功上市的特点是通过并购实现了非同寻常的“借壳”。

具体来说，与易卡通科技合并的公司是特殊目的收购公司，其本质是一个现金空壳公司，也就是说公司只有现金，没有产业和资产。这类公司的目的是利用IPO募集的资金，在一级市场收购优质标的，并进行重组……实现企业快速上市。

基于特殊目的收购公司的特殊性，易卡通科技以并购方式赴美上市更加便利，尤其是手续相对简单，周期短，能够快速顺利地达到上市融资的目的。数据显示，2021年美股上市公司数量首次突破1000家，其中特殊目的收购公司数量高达613家，总募资额达1624亿美元，占比过半。

资料显示，在此次M&A交易中，易卡通的股权价值为34亿美元，其中包括COVA以信托形式持有的3亿美元现金。同时还获得了浙江吉利控股集团、美国自动驾驶汽车激光雷达技术公司Luminar Technologies Inc、莲花科技公司共计4500万美元的投资。

如果没有COVA的股东赎回，易卡通科技的现有股东预计将拥有新公司约89%的股份。目前，COVA和易卡通科技的控股股东已同意实施6个月的锁定期。

从股权分布来看，易卡通科技拥有绝对的主导权。虽然交易完成后，COVA将加入易卡通科技董事会，并任命独立董事。而COVA作为一家资本公司，无论是技术还是产品实力都没有，其最大的目的只是为了获得一定的利益，这意味着在未来的发展中，新公司很大程度上会维持易卡通科技原有的发展模式。

|在美国上市，拓展全球市场

对于很多中国科技企业来说，在纳斯达克上市是一个不错的选择。一方面，在美国纳斯达克上市的条件比中国a股宽松很多。另一方面，因为是在美国，企业会自带全球地位，对公司未来发展大有裨益。同时，国外的估值相对高于国内，在一定股权下可以获得更高的融资。

相比之下，在美国上市的真正目的是拓展全球市场。

易卡通科技首席执行官沈此前指出，该公司在成立之初就制定了走出去的路线。如果不走向全球，就很难把公司做大做强。众所周知，海外上市是加快国际化布局的重要途径之一。在此基础上，赴美上市是易卡通科技发展不可或缺的一步。

在相关分析人士看来，赴美上市不仅拓宽了融资市场，还可以以较低的成本实现快速融资，吸收国际资本市场的投资，以补充企业的R&D和运营费用。同时得到了资本的认可，可以利用国际化平台整合国际资源，提升在国际市场的品牌影响力。

在易卡通的相关规划中，美国和COVA合并后，将借助新股东扩大业务边界。据了解，COVA是一家注册于2020年底的公司，也是Luminar等美国汽车科技公司早期投资的参与者。其目标公司一般专注于人工智能、自动化和数据科学。从这个角度来看，COVA也将在一定程度上帮助易卡通的业务发展。

|易卡通的国际化布局

易卡通科技作为一家汽车智能科技公司，主营业务聚焦于车载芯片、智能驾驶舱、智能驾驶、高精地图、大数据、车联网云平台等核心技术产品。随着近几年的快速发展，也在逐步深化国际化布局。

从2020年底开始，易卡通科技通过融资和技术两大路径加速国际化布局。融资方面，易卡通科技已完成三轮融资，投资方包括吉利汽车、百度、海纳亚洲创业投资基金、中国国有资本创业投资基金、长江经济驱动网络产业基金等。总融资额约6.5亿美元，最新融资估值超过150亿y……名词（noun的缩写）

在技术领域，2020年12月，易卡通科技在瑞典哥德堡成立了欧洲总部和产品研发中心，这也成为易卡通科技国际化进程中的重要一步。2021年2月，易卡通科技与伟世通、高通展开战略合作，共同开发广泛适用于全球市场的智能驾驶舱解决方案。同年4月，易卡通科技与沃尔沃成立合资公司，研发全球适用的新一代车载智能操作系统。

截至目前，易卡通科技拥有12家OEM客户和8家全球一级供应商客户，包括吉利、沃尔沃、奔驰、路特斯等。，其产品已安装在全球320万辆汽车上。同时，在财务数据方面，易卡通科技2021年实现营收4.36亿美元。整体来看，易卡通科技国际化发展的成果逐渐显现。

标签：路特斯沃尔沃奔驰吉利汽车

汽车资讯热门资讯